监管科(kē)技國(guó)际经验与启示
2022-07-26 10:46:09

近年来，随着金融科(kē)技不断发展，新(xīn)产品、新(xīn)模式、新(xīn)业态不断涌现，监管部门采用(yòng)传统监管方式和手段难以有(yǒu)效应对商(shāng)业模式、业務(wù)形态日新(xīn)月异的新(xīn)型金融机构。同时，面对监管部门专业性强、更迭速度快的监管政策，金融机构也捉襟见肘，难以保证完全达到监管要求。而區(qū)块链、大数据、人工智能(néng)等新(xīn)一代信息技术的出现，则為(wèi)监管部门和金融机构提质增效带来了新(xīn)的解决方案——“监管科(kē)技”应运而生。

海外监管机构科(kē)技应用(yòng)最新(xīn)动态

英國(guó)不断升级和优化“监管沙箱”机制。作為(wèi)“监管沙盒”机制的首创者，英國(guó)一直走在监管科(kē)技发展创新(xīn)的前沿。英國(guó)金融行為(wèi)监管局（FCA）于2021年4月计划建立一个基于大数据、人工智能(néng)等技术的风险监督预警系统——监管托儿所（Regulatory Nursery）。经过FCA三个月的努力，该系统最终在同年7月正式上線(xiàn)。监管托儿所能(néng)够自动搜集整合金融科(kē)技创新(xīn)试点企业的相关数据信息，并通过系统内部的企业风险识别模型快速甄别标的企业可(kě)能(néng)存在的风险隐患，為(wèi)监管当局能(néng)够及时制止“监管沙盒”中企业的高风险活动提供了有(yǒu)力保障。2021年11月，FCA也对外公布了第二轮监管沙盒的参与项目，并重点聚焦于改善环境、社会和治理(lǐ)（ESG）数据的使用(yòng)，以解决围绕可(kě)持续发展和ESG报告的具體(tǐ)监管问题。

欧盟银行保险业分(fēn)步实施监管科(kē)技规划。欧盟長(cháng)期以来都积极主动地拓展监管科(kē)技的使用(yòng)范围，欧洲保险和职业养老金管理(lǐ)局（EIOPA）在2020年2月发布了《2020年监管科(kē)技战略》。首先，通过利用(yòng)自然语言处理(lǐ)（NLP）技术来对网络中关于保险运行状况的舆情信息进行收集处理(lǐ)，实现风险的监测和预警。其次，搭建一个能(néng)够共享的平台，利用(yòng)索赔三角（Claims Triangles）等信息，帮助监管机构对汽車(chē)责任险相关规定的适当性进行评估。最后，利用(yòng)大数据处理(lǐ)方式，对已有(yǒu)的保险和养老金基金的资金使用(yòng)以及运行状况进行可(kě)视化分(fēn)析，充分(fēn)利用(yòng)历史数据，尽可(kě)能(néng)地帮助EIOPA履行职责。2021年欧洲中央银行（ECB）与欧洲单一银行业监管机构（Single Supervisory Mechanism）相继合作开发了“Atlas”系统和“Agora”平台。“Atlas”系统是综合區(qū)块链、人工智能(néng)等技术的一种全新(xīn)决策过程解决方案，能(néng)够辅助监管部门进行会议决策、书面程序和授权批准的准备和后续工作。“Agora”平台则通过利用(yòng)综合大数据、光學(xué)字符识别和人工智能(néng)等技术，整合与监管相关的信息资料，為(wèi)监管机构提供一站式的审慎数据分(fēn)析服務(wù)。

美國(guó)不断尝试新(xīn)技术在监管机构的应用(yòng)场景。美國(guó)凭借自身的金融和科(kē)技实力，一直走在监管科(kē)技的最前沿。早在2012年美國(guó)消费者金融保护局（CFPB）就已经启动项目催化计划（Project Catalyst），以此来达到监管部门监管和金融创新(xīn)的平衡。2020年，CFPB进一步推动监管科(kē)技的发展，推出“试验披露计划”，即在监管部门的批准下，金融机构主动提供创新(xīn)的信息披露计划，而监管部门则借助云计算和人工智能(néng)，在结合历史数据的前提下，借助算法判断是否允许经营。2021年7月，美國(guó)金融业监管局（FINRA）计划使用(yòng)机器學(xué)习和自然语言处理(lǐ)等技术建立一个风险审查系统，辅助监管部门进行舆情监控和风险审查工作，确保监管工作高效、顺利进行。此前，美國(guó)证券交易委员会（SEC）也曾开发了一个國(guó)家监察分(fēn)析工具NEAT，该系统可(kě)以收集公司的交易数据并自动生成分(fēn)析报告，而SEC审查员则根据报告来识别可(kě)能(néng)存在内幕交易。

其他(tā)國(guó)家和地區(qū)纷纷创新(xīn)监管科(kē)技产品。意大利银行（BoI）在吸取其他(tā)國(guó)家过往经验的基础之上同样是将大数据技术运用(yòng)到打击洗钱能(néng)违法犯罪活动的监测之中，既能(néng)够减少分(fēn)析时间也能(néng)够為(wèi)监管部门提供预警。捷克國(guó)家银行（CNB）则通过MKT（资本市场监测）工具，将捷克國(guó)内的数据与来自欧盟的信息结合起来并结合國(guó)内主要的金融市场交易场景来分(fēn)析，充分(fēn)履行了央行的监管职能(néng)。荷兰中央银行（DNB）通过使用(yòng)神经元技术，研究出一种自动解码器（Auto-encoder）对商(shāng)业银行在运行过程中的流动性状况进行监测，对于金融市场上可(kě)能(néng)的流动性危机进行监测和预警。新(xīn)加坡金融监管局（MAS）开发出一套关于文(wén)本挖掘的可(kě)疑交易报告分(fēn)析系统（Suspicious Transaction Reports，STR），以分(fēn)析金融机构提交的关于洗钱和恐怖融资风险的可(kě)疑交易报告。

监管科(kē)技发展瓶颈

监管科(kē)技的数字化、智能(néng)化、实时性、预测性和共享性等特征和优势使得各國(guó)监管部门都将其视為(wèi)变革现行金融监管體(tǐ)系和应对金融科(kē)技创新(xīn)风险的重要手段之一。可(kě)以预见，在未来一段相当長(cháng)的时间内，对于监管科(kē)技的底层技术基础夯实、应用(yòng)场景开发、内在风险防控成為(wèi)相关各方关注的焦点。

大多(duō)数监管科(kē)技方案都遵循着“由点到面”的发展路径，深耕一个小(xiǎo)领域内的合规解决方案，然后逐步扩展至其他(tā)领域。同时，由于监管科(kē)技仍然属于新(xīn)鲜事物(wù)，也存在一些发展中的瓶颈和窘境值得关注：其一，目前应用(yòng)于监管科(kē)技的主要技术，更多(duō)仍处于理(lǐ)论上的认知，而且这种技术模型并不唯一，还需要深入探索；其二，监管科(kē)技的解决方案，主要基于某些预定的假设条件与理(lǐ)论模型，使用(yòng)软件程序对风险数据进行自动分(fēn)析，其分(fēn)析模型的可(kě)靠性和准确性有(yǒu)待进一步验证；其三，科(kē)技创新(xīn)加大了监管者与被监管者之间的信息不对称，即便使用(yòng)了人工智能(néng)技术也是基于历史经验算法积累，其迭代的能(néng)力需要更多(duō)资源的支持。

我國(guó)监管科(kē)技发展路径

综上，我國(guó)监管科(kē)技需要多(duō)方发力。第一，从顶层设计视角制定监管科(kē)技发展長(cháng)期规划。中國(guó)的金融科(kē)技发展位居世界前列，但监管科(kē)技的发展处于落后位置，因此应从顶层设计角度及早谋划我國(guó)的监管科(kē)技产业布局，制定监管科(kē)技发展的長(cháng)期规划。首先，建立健全整體(tǐ)性的发展纲要、明确总體(tǐ)发展框架、分(fēn)行业出台监管科(kē)技发展规划；其次，监管部门根据自身的监管需求，通过各种渠道和机制寻求各类监管科(kē)技技术和应用(yòng)的支持和帮助；最后，鼓励市场主體(tǐ)从事监管科(kē)技行业，鼓励成熟的技术提供商(shāng)或者头部科(kē)技公司為(wèi)监管机构提供技术服務(wù)或监管科(kē)技系统外包。

第二，健全监管科(kē)技政策管理(lǐ)體(tǐ)系和技术标准體(tǐ)系。监管科(kē)技作為(wèi)新(xīn)型监管手段和传统金融监管方式的有(yǒu)益补充，目前尚未确定立法原则和相关法律法规。要加快出台监管科(kē)技管理(lǐ)办法，对数据安全、采集、报送和风险智能(néng)评估等方面提供法律保障，做好监管科(kē)技新(xīn)规和传统金融监管政策的有(yǒu)效衔接和有(yǒu)益融合。积极健全监管科(kē)技技术标准體(tǐ)系，主要是推进监管规则数字化共性标准和统一数据元，使得监管数据的采集、分(fēn)析、交互、报送、自动化处理(lǐ)等流程变得更加畅通，具备先进性和可(kě)操作性。

第三，搭建监管科(kē)技各方参与主體(tǐ)的协同合作机制。一是监管机构应加强与新(xīn)科(kē)技企业的合作。人才和技术是监管科(kē)技落地的两大关键要素，监管科(kē)技人才需要具备专业化的金融知识，才能(néng)对金融行业中的难点和风险点有(yǒu)所了解。对于技术问题，监管机构可(kě)以选择第三方外包，但是考虑到监管工作的長(cháng)效性和动态调整等特点，监管机构需要高度重视后续服務(wù)的迭代和运维问题。二是监管机构应加强与金融机构的合作。通过合作可(kě)以更好发掘监管科(kē)技的应用(yòng)场景，更好解决运营落地问题，或者监管机构可(kě)以与金融机构一起组建监管科(kē)技公司，将科(kē)技投入成本外部化，优化金融机构的监管科(kē)技生态。三是打通监管机构及其他(tā)部门之间的数据隔阂，实现有(yǒu)效监管数据的共享，同时加强数据披露及与研究机构的合作，吸引更多(duō)的第三方参与监管科(kē)技工作。

来源：中國(guó)银行保险报/尹振涛